Quelle est la Règle des 4% ?
La règle des 4% est une règle empirique courante dans la planification de la retraite pour vous aider à éviter de manquer d’argent à la retraite. Il stipule que vous pouvez retirer confortablement 4% de votre épargne au cours de votre première année de retraite et ajuster ce montant en fonction de l’inflation pour chaque année suivante sans risquer de manquer d’argent pendant au moins 30 ans.
Cela sonne bien en théorie, et cela peut fonctionner pour certains en pratique. Mais il n’y a pas une seule bonne réponse pour tout le monde. Et si vous suivez aveuglément cette formule sans considérer si elle convient à votre situation, vous pourriez vous retrouver à court d’argent prématurément ou vous retrouver avec un excédent financier que vous auriez pu dépenser pour des choses que vous aimez.
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Quand devriez-vous utiliser la règle des 4% ?
La règle des 4% suppose que votre portefeuille d’investissement contient environ 60% d’actions et 40% d’obligations. Il suppose également que vous conserverez votre niveau de dépenses tout au long de la retraite. Si ces deux choses sont vraies pour vous et que vous souhaitez suivre la stratégie de retrait de retraite la plus simple possible, la règle des 4% peut vous convenir.
Cependant, vous devez savoir que la règle des 4% est une règle plus ancienne. Le suivre ne garantit plus nécessairement que vous ne manquerez pas de fonds. Cela peut fonctionner en fonction de la performance de vos investissements, mais vous ne pouvez pas compter que cela soit une chose sûre, car il a été développé lorsque les taux d’intérêt obligataires étaient beaucoup plus élevés qu’ils ne le sont maintenant.
Lorsque la règle des 4% peut être le mauvais choix
Si vous voulez être sûr à 100% que vous ne manquerez pas d’argent, suivre la règle des 4% n’est probablement pas le meilleur choix. Non seulement c’est une règle plus ancienne, mais elle ne tient pas compte non plus de l’évolution des conditions du marché. En cas de récession, il n’est probablement pas sage d’augmenter vos montants de retrait; vous voudrez peut-être même les réduire légèrement. Mais lorsque les marchés se portent bien, vous pourrez peut-être retirer plus de 4% confortablement.
Si vous avez choisi une allocation d’actifs autre que 60% d’actions et 40% d’obligations, vous devez également éviter de suivre la règle des 4%, car il s’agit de la composition de l’actif sur laquelle la règle était basée. Lorsque vous investissez différemment, votre portefeuille se comportera différemment. Par exemple, investir davantage dans des obligations pourrait ralentir la croissance des placements, car les obligations ne présentent généralement pas les rendements que les actions. Ce problème est exacerbé par le fait que lorsque la règle des 4% a été élaborée, les taux d’intérêt des obligations étaient beaucoup plus élevés qu’ils ne le sont aujourd’hui.
Enfin, si vous vous attendez à ce que vos habitudes de dépenses changent tout au long de la retraite, la règle des 4 % n’est pas la meilleure approche. La plupart des retraités sont plus actifs au début de la retraite. Ils consacrent souvent plus de temps aux loisirs ou aux voyages, et leurs dépenses sont souvent plus élevées. Les dépenses diminuent ensuite au milieu de la retraite, avant d’augmenter à nouveau en raison de dépenses de santé coûteuses en fin de vie. La règle des 4% n’est pas assez dynamique pour tenir compte de ces changements de style de vie. Il vous limite à un montant fixe, qui peut être trop peu dans vos premières années et trop dans vos dernières années.
Quels sont les avantages et les inconvénients de la règle des 4% ?
La règle des 4% présente des avantages et des inconvénients.
| Avantages | Inconvénients |
|---|---|
| La règle est simple à suivre | Elle n’est pas assez dynamique pour répondre aux changements de style de vie |
| Vous aurez un revenu prévisible et stable | Les 4 La règle de % ne répond pas aux conditions du marché |
| Traditionnellement, la règle de 4% vous protégeait de manquer de fonds | Il est obsolète et ne garantit plus que votre compte ne sera pas court |
Quelles sont les alternatives à la règle des 4%?
Il existe d’autres stratégies de retrait de retraite qui sont légèrement plus dynamiques que la règle des 4%.
Le Centre de recherche sur la retraite du Boston College a proposé un système dans lequel vous basez vos retraits de retraite annuels sur les tables de distribution minimale requise (RMD) de l’IRS. Les RMD sont les montants que vous devez commencer à prélever sur tous les comptes de retraite, à l’exception des Roth IRAs, une fois que vous avez atteint l’âge de 72 ans, à moins que vous ne travailliez toujours et que vous ne possédiez pas plus de 5% de l’entreprise pour laquelle vous travaillez. Vous divisez le solde de votre compte par la période de distribution à côté de votre âge dans ce tableau pour déterminer le montant que vous devez retirer chaque année.
Le Center for Retirement Research l’a utilisé comme point de départ et a calculé les montants de retrait annuels en pourcentage du solde total du compte à partir de 65 ans, lorsqu’il affirme que vous pouvez retirer en toute sécurité 3.13% de votre épargne-retraite, jusqu’à l’âge de 100 ans, lorsque vous pouvez retirer 15,67%.
Cette formule présente certains des mêmes défauts que la règle des 4%. L’évolution des conditions du marché peut affecter ce que vous pouvez retirer en toute sécurité, et vous êtes limité à de plus petits montants lorsque vous êtes plus jeune et que vous souhaitez peut-être dépenser plus. Mais vous pourriez compenser quelque peu cela en dépensant les intérêts et dividendes gagnés en plus des pourcentages recommandés.
Une approche encore meilleure consiste à ignorer complètement les stratégies à l’emporte-pièce. Parlez à un conseiller financier de vos plans de retraite et de l’incidence qu’ils auront sur vos habitudes de dépenses. Un conseiller vous aidera à déterminer combien vous devez économiser et combien vous pouvez dépenser confortablement chaque année pour éviter de manquer d’argent trop tôt.
Assurez-vous de choisir un conseiller financier payant uniquement. Ceux qui gagnent des commissions lorsque vous achetez certains placements peuvent faire des recommandations en fonction de leurs meilleurs intérêts plutôt que des vôtres. Demandez toujours une copie du barème des honoraires d’un conseiller afin de comprendre à quoi vous vous inscrivez.
Résultat imbécile
La règle des 4% ne garantit pas nécessairement que vous ne manquerez pas d’argent pendant votre retraite. Il est basé sur des hypothèses désuètes sur les intérêts que vous gagnerez probablement en investissant dans des obligations.
Bien que la règle des 4% offre une approche simple pour déterminer le montant à retirer de vos comptes de retraite, ce n’est pas nécessairement la meilleure approche. Vous devez élaborer une stratégie de retrait personnalisée qui vous convient.
La règle des 4% peut être un point de départ utile pour déterminer combien dépenser annuellement à la retraite, mais soyez conscient de ses limites. Vos besoins et vos objectifs au cours de vos dernières années sont dynamiques, et vous avez également besoin d’un plan de retrait dynamique.