Zpět na:BANKOVNICTVÍ, ÚVĚRY, & ÚVĚR PRŮMYSL

Uzavřené Úvěrové Definice

Uzavřený-end úvěr je druh úvěru, nebo úvěru, který zahrnuje kompletní vyplacení dohodnuté částky v době vypořádání, s tím, že výše úvěru, úroků a finančních poplatků bude vrácena ve stanovené datum. Takový úvěr může zahrnovat buď platbu jistiny a úroků ve splátkách, nebo jako jeden jediný převod při splatnosti.

Trochu Více na to, Co je Uzavřené Úvěrové

Uzavřený-end úvěr je typ úvěru, nebo úvěru uzavřené mezi věřitelem a dlužníkem, který zahrnuje údaje o stanovené vypůjčené částky, úrokové sazby a poplatky, a měsíční splátky splatné (v závislosti na dlužníky úvěrové hodnocení). Pořízení uzavřeného úvěru je dobrým ukazatelem zdravého úvěrového ratingu dlužníků. Ve většině případů se uzavřený úvěr točí kolem nemovitosti nebo půjčky na auto a označuje se jako splátkový úvěr nebo zajištěný úvěr. Zajištěné úvěry jsou obvykle vypláceny bankami a jinými finančními institucemi. Naproti tomu kreditní karty a úvěrové linky home equity (HELOC) jsou úvěry s otevřeným koncem nebo revolvingové úvěry. Dlužníci obvykle používají uzavřený úvěr k financování drahých aktiv, jako jsou hypotéky na nemovitosti, nábytek a příslušenství, elektrické spotřebiče, automobily a lodě. Zatímco úvěr s otevřeným koncem umožňuje upravit podmínky půjčky,totéž neplatí pro úvěr s uzavřeným koncem. Také, na rozdíl od otevřeného úvěru, uzavřený úvěr nenabízí dostupný úvěr. Uzavřené úvěrové mandátů pevné úrokové sazby (s výjimkou hypotečních úvěrů, které mohou mít buď pevnou nebo variabilní sazby) a měsíční splátky. Tyto úrokové sazby jsou rozhodně nižší než ty, které nabízí otevřený úvěr. Úrokové sazby i platební podmínky navíc ukazují rozdíly mezi firmami a odvětvími. Pro dlužníky je povinné informovat věřitele o účelu úvěru a v případě potřeby také zaplatit zálohu. Pro dlužníka s dobrou kreditní skóre věřitel může rozhodnout, že upustí od požadavku na zálohu. Uzavřený úvěr také zahrnuje vymáhání přísných sankcí jak za předplacení (tj. splacení úvěru před datem splatnosti), tak za zpoždění platby a prodlení. Zatímco sankční poplatky jsou obvykle normou pro zpožděné platby, není neobvyklé, že věřitelé zabavují aktiva v případě selhání splátek půjček dlužníky. Čím delší je doba trvání úvěru, tím více úroků splatí dlužník v průběhu času. Většina uzavřených úvěrů zahrnuje hypotéky na bydlení a půjčky na automobily nebo lodě. V takových případech zůstává název aktiva u věřitele, dokud není úvěr splacen v plném rozsahu, po kterém se titul převede na dlužníka. Existují dva typy půjček nabízené uzavřeným úvěrem:

1. zajištěný úvěr, díky kterému je dlužník povinný zástavní aktivum jako zajištění. Takové půjčky mají obvykle rychlejší schvalovací časy.
2. nezajištěný úvěr, který není chráněn kolaterálem. Tyto půjčky mají kratší úvěrové podmínky.

Odkazy pro Úzkou End Kreditní

• http://www.businessdictionary.com/definition/closed-end-credit.html
• https://www.investopedia.com/terms/c/closed_end_credit.asp
• https://en.wikipedia.org/wiki/Closed-end_credit

Akademický Výzkum na Blízko Konce Kreditní

Ocenění closedend investmentcompany akcií, Malkiel, B. G. (1977). The Journal of Finance, 32 (3), 847-859. Malkiels paper uvádí určité teoretické principy týkající se oceňování akcií uzavřených investičních podniků. Použití průřezových empirických aproximací, ilustruje korelaci mezi slevami nebo prémiemi použitelnými na fond a determinanty identifikovanými v teoretické analýze. Likvidity-podle teorie uzavřené fondy, Cherkes, M., Sagi, J., & Stanton, R. (2008). The Review of Financial Studies, 22 (1), 257-297. Tento článek nabízí ekonomické zdůvodnění existence uzavřených fondů vytvořením modelu založeného na likviditě. Uzavřené fondy umožňují investorům investovat do nelikvidních aktiv, aniž by čelili nebezpečím, která jsou obvykle spojena s otevřenými fondy. Autoři spekulují o chování IPO uzavřených fondů a vysvětlují jejich výskyt ve vlnách v jednotlivých sektorech v daném čase. Popisují také, proč jsou fondy vydávány s prémií nad jejich čistou hodnotou aktiv a proč tyto fondy často končí obchodováním za zvýhodněné ceny. Truth in Lending-Rescission and Disclosure Issues in Closed-End Credit, Griffith, e. (1993). Nova Law Review, 17 (4), 13. Pravda v půjčování zákona z roku 1968 snažil ve prospěch spotřebitelů tím, že je povinné pro věřitele, aby se určité zveřejnění týkající se podmínek dostupných úvěrů ve standardní terminologii. Spotřebitelé by nyní mohli činit vzdělaná úvěrová rozhodnutí. Tento zákon však nikdy neupravoval úvěrové sazby; pouze se snažil změnit alokaci zdrojů na trhu. Closedend funds: a survey, Dimson, e., & MinioKozerski, C. (1999). Finanční trhy, instituce & Instruments, 8(2), 1-41. Tento článek popisuje historickou literaturu týkající se slev na uzavřených fondech, zejména korelace slevy s čistou hodnotou aktiv (NAV). Dochází k závěru, že historické literatury nebyla schopna nabídnout uspokojivé vysvětlení, což vede některé badatele k přepnutí na modely omezené racionality. Papír vzorky více než 70 studií uzavřených fondů (CEFs) a navrhuje směry, které by výzkum mohl vzít v budoucnu. Home equity lending: Trends and analysis, DeMong, R. F., & Lindgren Jr, J. H. (1990). Journal of retailového bankovnictví, 12 (4), 41-45. DeMong a Lindgren, Jr. průzkum home equity linky úvěrů a domácí kapitálové úvěry a registrovat manýry domů equity dlužníků, s důrazem na důvody, proč dlužníci rozhodnou pro takové půjčky. Home equity úvěrové linky jsou populárně označovány jako open-end úvěr, protože umožňují dlužníkům zvýšit úvěr v rámci limitu. Některé faktory ovlivňující povědomí o ročních procentních sazbách v úvěrových transakcích na splátky spotřebitelů. Parker, g. G., & Shay, R. P. (1974). Journal of Finance, 29 (1), 217-225. Zákon o označování spotřebitelských úvěrů z roku 1960 dokázal vzbudit značný zájem veřejnosti o úrokové sazby. Návrh zákona obhajoval zveřejnění ročních procentních sazeb finančních poplatků dlužníkům. Tento návrh zákona vydláždil cestu pro zákon o ochraně spotřebitelských úvěrů z roku 1968 a uskutečnil titul pravdy v půjčování I následující rok. Studie provedené před regulačním obdobím však odhalily následující předpoklady týkající se znalostí spotřebitelů o finančních sazbách a poplatcích: Spotřebitelé obvykle nebyli schopni vyhodnotit procentní sazby a dolarové poplatky u transakcí zahrnujících splátkový úvěr. Spotřebitelé mohli podceňovat roční procentní sazby. Několik dlužníků podhodnocených ročních procentních sazeb placených z transakcí zahrnujících splátkový úvěr. Spotřebitelé a zveřejnění úvěrů: kreditní karty a úvěrové pojištění, Durkin, T. A. (2002). Krmit. Res.Bull., 88, 201. Durkins paper vyvozuje, že následující okolnosti způsobily viditelné zvýšení vnímání spotřebitelů v úvěrových záležitostech: Vylepšená legislativa zveřejňování; pokrok ve vzdělávání; Rozšířené a časté využívání úvěrů; efektivní reklamní média, která nejsou výslovně vyžadována k zveřejňování procentních sazeb a poplatků. Durkin si však také všiml, že někteří spotřebitelé ve skutečnosti měli tendenci používat menší úvěr, když je zveřejnění neúmyslně přesvědčilo, že úvěr je drahý. Kreditní karty: použití a postoje spotřebitelů, 1970-2000, Durkin, T. A. (2000). Kreditní karty: použití a postoje spotřebitelů, 1970-2000. Krmit. Res.Bull., 86, 623. Thomas Durkin provádí podrobnou analýzu postojů spotřebitelů po dobu tří desetiletí. Jeho studie odhalila drastický nárůst používání kreditních karet, a to jak jako zdroje plateb, tak revolvingového úvěru. Rozsáhlé používání úvěrových automobilů však také vyvolává dvě obavy: spotřebitelé ne vždy plně chápou důsledky používání kreditních karet. Používání kreditních karet povzbudilo předlužení. Výchozí kreditní karty, zisky z kreditních karet a bankrot, Ausubel, L. M. (1997). Výchozí kreditní karty, zisky z kreditních karet, a bankrot. Rána. Bankr. LJ 71, 249. Ausubels papír ilustruje souvislost mezi platební karty výchozí a bankrotu. Statistiky ukazují drastický nárůst případů delikvencí bankovních kreditních karet ke konci 20. století. Rekordního maxima zhruba ve stejné době dosáhly i osobní bankroty. Platební neschopnost i bankrot se zvýšily v době, kdy byla ekonomika přiměřeně zdravá se zdravou hodnotou HDP a relativně nízkou nezaměstnaností. Růst spotřebitelských úvěrů a zatížení dluhové služby domácností, Maki, D. M. (2002). In the impact of public policy on consumer credit (PP. 43-68). Springer, Boston, MA. Začátek 21. století byl svědkem rekordně vysokého dluhu domácností úměrného dostupnosti disponibilního příjmu. Takový anomální nárůst dluhu způsobil rozsáhlé obavy v myslích finančních analytiků ohledně finančního blahobytu amerických rodin. Tvrdili, že akutní nedostatek disponibilního příjmu by mohl vést ke snížení výdajů. Úvod do panelu spotřebitelských úvěrů frbny, Lee, D., & Van der Klaauw, w. (2010). Tento článek představuje Panel spotřebitelských úvěrů FRBNY-komplexní databázi spotřebitelských dluhů a úvěrů. Panel čtvrtletně sleduje využívání úvěrů jednotlivci i domácnostmi. Takto získané informace o využití úvěru se používají k výpočtu rozdílů v závazcích jednotlivců a domácností v národním měřítku. Hodnocení spotřebitelských úvěrů: záleží na situačních okolnostech?, Avery, R. B., Calem, P.S., & Canner, G. B. (2004). Journal of Banking & Finance, 28(4), 835-856. Úvěrová historie může být cenným nástrojem pro dlužníky i věřitele. Místní ekonomické podmínky a jednotlivé události však mohou výrazně ovlivnit skóre úvěrové historie. Nezohlednění těchto faktorů by drasticky ovlivnilo přesnost bodovacích systémů. Přesto není prakticky možné začlenit situační data do bodovacích modelů.